周五亚洲时段，美元指数小幅下跌，当前交投于102关口附近，跌幅约0.1%。美元走弱的核心驱动是美债收益率回调，而收益率回落又与油价缩减涨幅有关――此前特朗普排除了中期选举前对伊朗恢复军事行动的可能性。CPI数据成下周关键触发，市场已定价年内至少一次加息展望后市，美元的主要触发因素将是下周三公布的美国9月消费者价格指数数据

圣路易斯联储主席阿尔贝托・穆萨莱姆周四在一场活动中表示，债券收益率的急剧上升尚未使金融条件收紧到足以消除美联储进一步行动的必要性。穆萨莱姆 需要更多货币政策收紧，利率应在六到九个月内进一步上升穆萨莱姆称，“将需要更多的货币政策收紧”才能及时将通胀恢复到2%。不过，他仍对10月27日至28日的会议保持开放，称他以“非常开放的心态”对待该会议

未来一周，投资者将重点研读美国9月通胀数据与美联储高层密集政策表态，评估维持高利率、后续渐进加息的可能性，这或将改变美股、美债、大宗商品短期运行方向。下周周三、周四密集落地美国通胀、消费核心数据，是华尔街首要观察标的，叠加多位现任、候任FOMC票委讲话，将交叉验证美国通胀、劳动力市场真实状态，进一步明确美联储后续政策路径。尽管存在多重风险，尤其是长端美债收益率持续高位运行，美股依旧展现结构性韧性

获悉，美国总统特朗普围绕美联储理事会的人事攻势再度升级。白宫10月7日发布总统备忘录，宣布组建调查委员会，并安排一场闭门白宫听证会，以判断是否有“正当理由”解除美联储理事莉萨・库克的职务。根据白宫备忘录，新成立的委员会将调查针对库克的抵押贷款欺诈指控，委员会成员包括特朗普首席经济政策顾问凯文・哈塞特、平等就业机会委员会主席安德烈娅・卢卡斯，以及政府道德办公室代理主任基思・桑德林

美元兑加元周四亚洲时段窄幅波动，交投于1.4255附近，距本周早些时候触及的2025年4月以来最高水平不远。支撑性的基本面背景表明，现货价格的最小阻力路径仍向上，支持一个月之久强劲上行趋势的延续。加元因美加贸易紧张、加拿大国内经济疲软以及加拿大央行偏鸽派政策立场而表现落后

美元兑日元周四亚洲时段延续前一交易日的回落走势，汇价在触及约158.50的阶段性高位后承压，目前交投于158.20附近。日本经济数据近期出现一定改善，为日元提供了基本面支撑。如果工资增长能够持续，并进一步推动服务价格和国内需求上升，日本央行可能更有理由逐步调整货币政策，减少长期维持宽松政策的必要性

美元指数周四亚洲时段小幅走低，延续前一交易日从2025年4月以来高位附近回落的走势，但整体仍运行在102关口上方。美联储政策预期、美国经济相对韧性、能源价格变化以及地缘风险，仍共同构成美元的重要支撑，市场对美元的回调能否持续保持谨慎。纪要显示，决策者一致支持上调联邦基金利率目标区间，多数官员认为，为应对持续存在的通胀压力，年底前可能仍有必要再次加息

周五亚洲时段，美元兑日元震荡微涨，当前交投于158附近。汇价重返158之际，中东局势的最新变化与美债收益率的回落成为市场关注焦点。油价走低可能意味着美国通胀压力减轻，美联储加息的理据相应减少

周五亚市早盘，欧元兑美元小幅上涨，当前交投于1.1225附近。然而，由于法国债务危机的担忧，汇价上行空间可能有限。美联储会议纪要显示决策者分歧，10月加息概率降至17.7%FOMC会议纪要显示，政策制定者在9月对加息理由存在分歧，“一些参与者”认为需要加息以遏制能源和其他价格冲击的影响，但更鹰派的核心认为需要加息以防止新出现的需求驱动型通胀